ADMINISTRATIVE RULE NO: 5020-01

RELATED TO POLICY SERIES NO: 5020

题目:高校资金管理-投资

PURPOSE
建立高校资金投资参数及相关账户

STATEMENT

SCOPE
林本顿社区学院的学院资金管理适用于所有人 资金预算和核算在学院的年度财务报告，与 由县司库保管的资金除外.  Investments of any tax-exempt 借款收益和任何相关的偿债资金应符合套利 所有适用的国内税收法的限制.

在收税期间由县司库持有的资金和由 博天堂官方地区债券利息和偿债基金的县财政官员应 适用本县投资政策，不受本规定约束 of this policy.

递延雇员补偿基金按个人指示存入 employee. 他们不受学院的审查或投资政策的约束 不受抵押品要求(ORS 294)的约束.033).

OBJECTIVES
管理投资基金的首要目标依次为:

  1. Preservation of principal investment;
  2. Liquidity to meet cash requirements; and
  3. 使投资组合的回报率最大化.

实现这些目标的方法在本行政文件中进行了描述 rule.

PERFORMANCE EVALUATION
大学投资组合的表现将与表现进行衡量 ，使用两个投资组合的月度净收益率 as the yardstick.

RESPONSIBILITY AND AUTHORITY
会计和预算总监担任投资组合经理并负责 满足日常流动资金的需求，并投资所有多余的现金，同时坚持 to the rules set forth in ORS 294.035 through 294.048, ORS 294.125 through 294.155, and this administrative rule. 任何对这一管理规则的偏离都必须 经主席或其指定人员批准. In the absence of the portfolio manager, 财务与运营副总裁履行职责.

Management of the portfolio includes:

  1. 超额现金投资的证券选择;
  2. Management of availability of funds to meet daily cash needs; and
  3. 为教育委员会准备半年一次的投资报告 the Local Government Investment Pool.

INVESTMENT STANDARD PRUDENCE
投资组合经理和所有其他参与学院投资的人 基金会应当负责任地担任公共信托的托管人.

投资应遵循谨慎投资者规则，该规则规定:

“投资应根据当时的情况作出判断和谨慎， 哪些审慎、谨慎和聪明的人在管理中行使 对自己的事情，不作投机，而作投资，考虑到可能性 资本的安全以及可能获得的收益."

投资组合经理和其他授权的投资人员，按照规定行事 与适用的俄勒冈州修订法规和本投资管理规则，应 解除对个人担保的信用风险的个人责任 市场价格变动，如果偏离预期及时报告 向财务及营运副总裁汇报，并采取适当措施 control adverse developments.

INTERNAL CONTROLS
内部控制将由学院的独立审计员每年审查一次. 内部控制的目的是防止公共资金的损失 欺诈，员工失误，第三方的虚假陈述，意料之外的变化 金融市场，或博天堂官方员工或官员的轻率行为.

REPORTING REQUIREMENTS
投资组合经理应每半年向 教育委员会对地方政府以外的投资进行投资 Pool.

INVESTMENT SELECTION
投资应遵循以下原则:

  1. 学院可以将其投资组合的100%投资于当地政府 投资池(LGIP)俄勒冈短期基金(OSTF)，使流动性最大化.
  2. 俄勒冈州地方政府投资池(LGIP)以外的任何投资工具 短期基金(OSTF)必须由财务和运营副总裁批准 并且必须遵守ORS 294中规定的所有适用的投资准则.035 through 294.048, OR 294.125 through 294.155.  Professional investment services must 在这些资金的管理中加以利用，并应通过竞争获得 请求建议书采购流程. The results of this procurement shall be reviewed and approved by the Audit & 董事会专业服务委员会 of Education. 

 

ACCOUNTING METHOD
学院应遵守所有必要的法律规定和普遍接受 Accounting Principles (GAAP). 会计原则是指那些包含在 权威机构的声明，包括但不一定限于 American Institute of Certified Public Accountants (AICPA); the Financial Accounting Standards Board (FASB); and the Government Accounting Standards Board (GASB).

 

 

DATE OF ADOPTION: 06/15/93
DATE(S) OF REVISION(S): 08/23/94; 08/06/96; 10/31/16; 11/5/2020
DATE OF LAST REVIEW: 10/31/16